Kikokotoo cha Uwiano wa Sortino

Kuhusu kikokotoo hiki

Uwiano wa Sortino hupima mapato yaliyorekebishwa kwa hatari kama uwiano wa Sharpe unavyofanya, lakini huadhibu mtetemo wa kushuka pekee — mkengeuko wa kawaida wa mapato yanayoshuka chini ya lengo lililochaguliwa (mara nyingi kiwango kisicho na hatari au sifuri). Hukokotolewa kama (mapato ya kasha − mapato ya lengo) ÷ mkengeuko wa kushuka. Kwa sababu mabadiliko ya kupanda hayachukuliwi kama "hatari," mkakati wenye faida kubwa na hasara ndogo hupata alama nzuri zaidi kwenye uwiano wa Sortino kuliko kwenye uwiano wa Sharpe, ambao huadhibu mtetemo wote kwa usawa.

Wasimamizi wa kasha, hedge funds na wachambuzi wa kiasi hutumia uwiano wa Sortino kutathmini mikakati ambapo mtofauti wa kupanda ni wa kuhitajika — mikakati ya kuuza chaguo, kufuata mwelekeo, au malipo yasiyolingana ni mifano ya kawaida. Weka mapato ya wastani ya kasha, mapato ya lengo/kiwango cha chini kinachokubalika, na mkengeuko wa kushuka ili kupata uwiano; uwiano wa Sortino wa juu zaidi unamaanisha mapato bora zaidi kwa kila kipimo cha hatari yenye madhara (ya kushuka pekee).